Zisk je podstatou a zároveň cieľom bankového controllingu. Zisk zároveň predstavuje základný ukazovateľ merania výkonnosti komerčnej banky (Belás et al. 2007, s. 70).
V tejto časti budeme podrobnejšie analyzovať štruktúru zisku a jeho zloţky.
1. Čistý prevádzkový výnos – v tabuľke 6 je zobrazená tvorba a štruktúra čistého prevádzkového výnosu.
Tabuľka 6 Čistý prevádzkový výnos za roky 2008 až 2012
V tis. EUR Rok 2008 Rok 2009 Rok 2010 Rok 2011 Rok 2012
Čistý úrokový výnos 379 234 403 853 442 984 465 627 447 506
Zisk z poplatkov a provízií 118 461 109 828 114 756 120 840 118 090
Čistý výnos z obchodovania 32 804 12 800 8 672 1 862 16 067
Čistý prevádzkový výnos 530 499 526 481 566 412 588 329 581 663
Štruktúra prevádzkového výnosu 2008 2009 2010 2011 2012
Čistý úrokový výnos 71,5% 76,7% 78,2% 79,1% 76,9%
Čistý zisk z poplatkov a provízií 22,3% 20,8% 20,2% 20,5 20,3%
Čistý výnos z obchodovania 6,2% 2,4% 1,5% 0,3% 2,8%
Zdroj: Slovenská sporiteľňa, a.s. Výročná správa 2008 - 2012.
Výpočet:
Na výpočet jednotlivých rokov sme pouţili nasledovné vzorce:
a. [Čistý prevádzkový výnos = čistý úrokový výnos + zisk z poplatkov a provízií + čistý výnos z obchodovania].
[Čistý prevádzkový výnos za rok 2012 = 447 506 + 118 090 + 16 067 = 581 663].
b. [Čistý úrokový výnos v % = čistý úrokový výnos / čistý prevádzkový výnos × 100].
[Čistý úrokový výnos za rok 2012 = 447 506 / 581 663 × 100 = 76,%% ].
c. [Čistý zisk z poplatkov a provízií v % = čistý zisk z poplatkov a provízií / čistý prevádzkový výnos × 100].
58
[Čistý zisk z poplatkov a provízií za rok 2012 = 118 090 / 581 663 × 100 = 20,3%].
d. [Čistý výnos z obchodovania v % = čistý výnos z obchodovania / čistý prevádzkový výnos × 100].
[Čistý výnos z obchodovania za rok 2012 = 16 067 / 581 663 × 100 = 2,8%].
Podiel čistých úrokových výnosov na celkových výnosoch komerčnej banky sa v roku 2009 zvýšil, v porovnaní s rokom 2008 z 71,5% na 76,7%. Podiel úrokových výnosov na prevádzkových výnosoch banky mal do roku 2011 rastúcu tendenciu, kedy dosiahol 79,1%. K rastu úrokových výnosov pomohol rast úverov obyvateľstvu, efektívne riadenie likvidity a zmena štruktúry bilancie. Zároveň k jeho rastu výrazne prispel aj pokles úrokových nákladov, tzn. ţe vyššie úrokové výnosy kompenzovali pokles iných zdrojov príjmu. V roku 2012 sa čisté úrokové výnosy medziročne mierne zníţili o 3,9%.
V porovnaní s rokom 2011 zo 79,1% klesli na 76,9%. Príčinou ich poklesu bolo výrazné zníţenie úrokových sadzieb na trhu a taktieţ silnejúci konkurenčný boj.
Výnosy z poplatkov, provízií a výnosy z obchodovania po zavedení eura výrazne klesli.
Poplatkové príjmy limitovali aj regulačné opatrenia. V rokoch 2010 a 2011 komerčná banka zaznamenala stabilné výnosy z poplatkov a provízií. V roku 2011 nastal výrazný medziročný pokles výnosov z obchodovania o 3,6%, ktorý oproti roku 2010 klesol z 1,5%
na 0,3%. Zníţenie tejto poloţky bolo negatívne ovplyvnené zvyšovaním kreditných priráţok (deriváty, cenné papiere), ktorý sa medziročne zníţil o 78,5%*. Naopak v roku 2012 bol pozitívne ovplyvnený zlepšovaním kreditných priráţok. V roku 2012 (v porovnaní s rokom 2011) sa medziročne zvýšil o 14,2 mil. EUR* a dosiahol výšku 16 tis. EUR.
*Výpočet:
[Medziročný rozdiel výnosu z obchodovania v sledovanom roku 2011: (1 862 – 8 672) / 8 672 × 100 = -78,5%].
[Medziročný rozdiel výnosov z obchodovania v sledovanom roku 2012: (16 067 – 1 862) = 14 205 v tis. EUR].
Na porovnanie uvádzam kaţdoročné zmeny medzi jednotlivými poloţkami príjmu za sledované roky 2008 aţ 2012, ktoré znázorňuje graf 1.
59
Graf 1 Štruktúra prevádzkového príjmu za roky 2008 – 2012
72% 77% 78% 79% 77%
Čistý úrokový výnos Čistý zisk z poplatkov a provízií Čistý výnos z obchodovania
Zdroj: Vlastné spracovanie.
V roku 2012 výnosy z poplatkov a provízií mierne klesli z 20,53% (r. 2011) na 20,30% (r.
2012), čo je medziročný pokles o 2,3 %* a dosiahli 118 mil. EUR. Príčinou zníţenia tejto poloţky boli niţšie poplatky za poskytovanie úverov a poplatky za transakcie. K hlavným dôvodom poklesu patrili niţšie poplatky za sprostredkovanie obchodovania s cennými papiermi, niţšie pokuty a penále, pokles poplatkov v oblasti správy aktív, pod čo sa podpísali najmä dlhová kríza a nepriaznivý vývoj na finančných trhoch.
V roku 2011 (v porovnaní s rokom 2010) čisté výnosy z poplatkov a provízií vzrástli medziročne o asi 5%* a dosiali 121 mil. EUR. Medzi hlavné faktory rastu patrili najmä zvyšujúce sa objemy poskytnutých úverov a počty transakcií. Aj v minulom roku ostali hlavnými zdrojmi poplatkových výnosov najmä transakčné poplatky a poplatky za poskytovanie úverov. Podiel čistých výnosov z poplatkov a provízií na celkových výnosoch banky ostal oproti predchádzajúcim rokom nezmenený, na úrovni asi 20%.
*Výpočet:
[Medziročný rozdiel zisku z poplatkov a provízií v sledovanom roku 2012: (118 090 – 120 840) / 120 840 × 100 = -2,3%].
[Medziročný rozdiel zisku z poplatkov a provízií v sledovanom roku 2011: (120 840 – 114 756 / 114 756 × 100 = 5,3%].
60 Zhrnutie:
Za sledované obdobie má čistý prevádzkový výnos rastúcu tendenciu. Podiel úrokových výnosoch na prevádzkových dosiahol najvyššiu hodnotu v roku 2011, kedy sa medziročne zvýšil o pribliţne 4%. V porovnaní s ďalšími rokmi bol zaznamenaný pokles, kedy dosiahol najniţšiu hodnotu v roku 2008.
2. Čistý úrokový výnos – tabuľka 7 predstavuje analýzu čistého úrokového výnosu za jednotlivé roky.
Tabuľka 7 Čistý úrokový výnos za roky 2008 – 2012
Rok 2008 2009 2010 2011 2012
Úročené aktíva 5 711 336 6 050 148 6 074 859 6 697 442 7 095 535 Úrokový výnos 602 442 535 284 535 943 574 868 560 127
Priemerná sadzba 10,5% 8,8% 8,8% 8,6% 7,9%
Úročené pasíva 5 711 336 6 050 148 6 074 859 6 697 442 7 095 535 Úrokový náklad 223 208 131 431 92 959 109 241 112 621
Priemerná sadzba 3,9% 2,2% 1,5% 1,6% 1,6%
Úroková marţa 379 234 403 853 442 984 465 627 547 506
Úrokové rozpätie 6,6% 6,6% 7,3% 7,0% 6,3%
Zdroj: Slovenská sporiteľňa, a.s. Výročná správa 2008 - 2012.
Výpočet:
Pre výpočet sledovaných poloţiek za roky 2008 aţ 2012 sme pouţili nasledovné vzorce:
[Priemerné sadzby úročených aktív a pasív = úrokový výnos (náklad) × 100 / úročené aktíva (pasíva)].
[Priemerná sadzba úročených aktív za rok 2012 = 560 127 × 100 / 7 095 535 = 7,9%].
[Priemerná sadzba úročených pasív za rok 2012 = 112 621 × 100 / 7 095 535 = 1,6%].
[Úrokové rozpätie v % = priemerná sadzba aktív v % – priemerná sadzba pasív v %].
[Úrokové rozpätie za rok 2012 = 7,9% - 1,6% = 6,3%].
Počas celého sledovaného obdobia úročené aktíva rástli. Úrokový výnos mal v prvom roku (r. 2008) sledovaného obdobia najvyššiu hodnotu, kedy dosiahol výšku 602 442 EUR.
V rokoch 2009 aţ 2011 mala táto poloţka stabilnú tendenciu pribliţne v hodnote 8%.
61
Výnimkou je rok 2011 a 2012 (v porovnaní s rokmi 2008, 2009, 2010), kedy došlo k poklesu úrokových výnosov z 8,6% na 7,9%, čo je medziročne o 2,5%*. Zníţenie tejto poloţky bolo ovplyvnené infláciou. Po zavedení eura na území Slovenskej republiky bola priemerná sadzba zníţená medziročne o 12,8%* (v roku 2008 z 10,5% na 8,8% v roku 2009).
*Výpočet:
[Medziročný rozdiel úrokových výnosov v sledovanom roku 2012 = (560 127 – 574 868) / 574 868 × 100 = -2,5%].
[Medziročný rozdiel úrokových výnosov v sledovanom roku 2009 = (535 284 – 602 442) / 602 442 × 100 = -12,8%].
Úrokový náklad má podobnú vývojovú tendenciu ako úrokové výnosy. Vývojové zmeny a vzájomné porovnanie zobrazuje graf č 2.
Graf 2 Vývoj úrokových aktív a pasív za roky 2008 – 2012
2% 2% 2% 2% zniţovala objem nákladov na úroky. Táto vývojová tendencia trvala do roku 2012.
Zhrnutie:
Čistý úrokový výnos má v absolútnom vyjadrení rastúcu tendenciu. Najvyššiu hodnotu dosiahol v roku 2008. V rokoch 2009 aţ 2011mal stabilnú tendenciu. V poslednom roku (r.
2012) vývoj úrokových výnosov klesol.
62
3. Zisk z poplatkov a provízií – tvorí zloţku čistého prevádzkového výnosu. Jeho podiel na čistom prevádzkovom zisku za sledované obdobie znázorňuje tabuľka 8.
Tabuľka 8 Podiel zisku z poplatkov a provízií na čistých prevádzkových výnosoch
Rok 2008 2009 2010 2011 2012
Čisté prevádzkové výnosy 530 449 526 481 566 412 588 329 581 663 Výnosy z poplatkov a provízií 118 461 109 828 114 756 120 840 118 090
Podiel 22,3% 20,9% 20,3% 20,5% 20,3%
Zdroj: Slovenská sporiteľňa, a.s. Výročná správa 2008 - 2012.
Výpočet:
Podiel zisku z poplatkov a provízií na čistých prevádzkových výnosoch sme vypočítali za roky 2008 – 2012 podľa toho istého vzorca nasledovne:
[Podiel = Výnosy z poplatkov / čisté prevádzkové výnosy].
[Podiel za rok 2012 = 118 090 / 581 663 = 20,3%].
Výnos z poplatkov a provízií tvorí druhý najpodstatnejší zdroj príjmu banky. Tvorí pribliţne jednu pätinu objemu čistých prevádzkových výnosov. Za sledované obdobie je jeho vývoj stabilný. V roku 2009 v porovnaní s rokom 2008 bol zaznamenaný medziročný pokles výnosov o 7,3% * (z 22,3% na 20,9%) z dôvodu zmien platených a prijatých poplatkov, ktoré súvisia so všetkými ostatnými bankovými sluţbami. V ostatných rokoch má podiel zisku na čistých prevádzkových výnosoch stabilný vývoj. Hodnota absolútneho vyjadrenia v sledovanom období predstavuje pribliţne 20%.
*Výpočet: [(109 828 118 461) × 100 / 118 461 = -7,3%].
4. Čistý výnos z obchodovania – tabuľka 9 znázorňuje podiel zisku/straty z obchodovania na čistom prevádzkovom zisku za sledované obdobie.
Tabuľka 9 Podiel zisku/straty z obchodovania na čistom prevádzkovom zisku
V tis. EUR 2008 2009 2010 2011 2012
Čisté prevádzkové výnosy 530 449 526 481 566 421 588 329 581 663 Čistý výnos z obchodovania 32 804 12 800 8 672 1 862 16 067
Podiel 6,2% 2,4% 1,5% 0,3% 2,8%
Zdroj: Slovenská sporiteľňa, a.s. Výročná správa 2008 - 2012.
63 Výpočet:
Podiel čistých výnosov z obchodovania na čistých prevádzkových výnosoch sme za sledované roky 2008 – 2012 vypočítali podľa daného vzorca nasledovne:
[Podiel = čistý výnos z obchodovania / čisté prevádzkové výnosy × 100].
[Podiel za rok 2012 = čistý výnos z obchodovania 2012 / čisté prevádzkové výnosy 2012 × 100].
[Podiel za rok 2012 = 16 067 / 581 663 × 100 = 2,8%].
Táto poloţka sa v roku 2008 podieľala na raste čistého prevádzkového výnosu pribliţne 6%. Dôleţitou súčasťou zloţky výnosov boli kurzové zisky. V nasledujúcich rokoch má tento podiel klesajúcu tendenciu, čo má za následok zavedenie eura. V roku 2011 klesol na úroveň z 1,5% na 0,3%. Ďalšie poloţky ziskov a strát z obchodovania tvoria zisky a straty z obchodovania s cennými papiermi, derivátmi a swapmi. V minulom roku sa podiel danej poloţky zvýšil z 0,3% na pribliţne 3%.
5. Čistý prevádzkový zisk alebo strata – jeho stav za sledované obdobie predstavuje tabuľka 10.
Tabuľka 10 Čistý prevádzkový zisk/strata za roky 2008 - 2012
V tis. EUR 2008 2009 2010 2011 2012
Čisté prevádzkové výnosy 530 449 526 481 566 421 588 329 581 663 Všeobecné prevádzkové náklady -264 007 -257 650 -230 974 -234 083 -247 166 Čistý prevádzkový zisk/strata 266 442 268 831 335 447 354 246 334 497
Zdroj: Slovenská sporiteľňa, a.s. Výročná správa 2008 - 2012.
Výpočet:
Za sledované obdobie (r. 2008 – r. 2012) sme na výpočet čistého prevádzkového zisku/straty vyčíslili tak, ţe sme od čistého prevádzkového výnosu odpočítali všeobecné prevádzkové náklady.
[Čistý prevádzkový zisk/strata za rok 2012 = 581 663 – 247 166 = 334 497].
Za sledované obdobie sa dosahoval čistý prevádzkový zisk. Absolútna hodnota danej poloţky nemá vypovedaciu schopnosť. Z toho dôvodu sa nebudeme zameriavať na jej analyzovanie vo vzťahu k iným veličinám.
64
6.Všeobecné prevádzkové náklady - Prostredníctvom prevádzkových nákladov si banka zabezpečuje bezproblémový chod. Zahŕňajú ostatné administratívne a personálne náklady, odpisy. Podiel prevádzkových nákladov na čistých prevádzkových výnosoch uvádzame v tabuľke 11.
Tabuľka 11 Podiel prevádzkových nákladoch na čistých prevádzkových výnosoch
V % 2008 2009 2010 2011 2012
Personálne náklady 19,2% 18,9% 16,6 17,5% 19,5%
Odpisy 7,8% 9,9% 8,2% 6,6% 8,1%
Ostatné administratívne náklady 22,7% 20,1% 15,9% 15,6% 14,9%
Všeobecné prevádzkové náklady 49,8% 48,9% 48,8% 39,8% 42,5%
Zdroj: Slovenská sporiteľňa, a.s. Výročná správa 2008 - 2012.
Výpočet:
Pre výpočet údajov za sledované obdobie sme pouţili vzorec:
[Nákladová poloţka × 100 / čisté prevádzkové výnosy (v %)].
Efektívnosť, ktorá je v sledovanom období meraná podielom všeobecných prevádzkových nákladov k výnosom rastie. Po roku 2010 sa pohybuje pribliţne pri hranici 40%.
Zniţovanie podielu administratívnych nákladov malo pozitívny vplyv. Personálne náklady vo vzťahu k výnosom majú kolísavú tendenciu. V rokoch 2011 dosiahli úroveň 17,5%
a v roku 2010 dosiahli 16,6%. Táto hodnota predstavuje najniţšiu úroveň čo ovplyvnilo získavanie nových zamestnancov v danom roku.
Pre zaujímavosť a porovnanie uvádzame všeobecné prevádzkové náklady v mil. EUR, ktoré zobrazuje nasledujúci graf 3.
65
Graf 3 Všeobecné prevádzkové náklady za roky 2008 – 2012
102 100 94 103 113
42 52 46 39 47
121 106 91 92 86
0%
20%
40%
60%
80%
100%
2008 2009 2010 2011 2012
Mzdové náklady Odpisy Ostatné prevádzkové náklady
Zdroj: Vlastné spracovanie.
V roku 2012 všeobecné prevádzkové náklady medziročne vzrástli o 5,2%*. Hlavným faktorom rastu boli mzdové náklady, ktoré v medziročnom porovnaní vzrástli o 9,4%*na takmer 113 mil. eur. Vývoj všeobecných prevádzkových nákladov zaznamenal aj v roku 2011 nárast o 1,3%. Aj tomto roku boli hlavným faktorom rastu mzdové náklady, ktoré v medziročnom porovnaní vzrástli o 9,6% na 103 mil. EUR z 94 mil. EUR v roku 2010.
Banke sa podarilo zníţiť kľúčový ukazovateľ efektivity, pomer nákladov a výnosov na úroveň 39,6% (v porovnaní s 40,5% v roku 2010). Celkové zniţovanie nákladov súvisí s efektívnosťou procesov a prísnym riadením nákladov.
Výpočet:
[Prevádzkové náklady v sledovanom roku 2012 = prevádzkové náklady v roku 2012 – prevádzkové náklady v roku 2011 / prevádzkové náklady roku 2011 × 100].
[ (247 166 – 234 083 / 234 083) × 100 = 5,2%].